新能源车旺销 PVDF锂电池粘结剂需求持续扩张

文章来源：产业在线

据工信部介绍，我国新能源汽车产销量连续6年蝉联世界第一，累计销售550万辆，2017至2020年的年复合增长率为20.6%。随着新能源汽车市场的爆发，中国动力电池市场也在迅速扩大，成为全球最大的动力电池生产国。

2017-2021年新能源汽车销量走势（万辆）

2018年中国动力电池产量呈现了同比58.7%的高增长，2020年受补贴退坡以及新冠疫情冲击，新能源汽车产销量下滑，也导致动力电池产量同比减少，但2017-2020年我国动力电池产量的复合增长率依然在15%以上。预计未来几年复合增长率将超过30%，2021年中国动力电池装机量同比增速将维持在10%左右，总体规模将达到91GWh。

2017-2021年F中国动力电池产量走势（GWh）

下游新能源汽车市场产销火爆，锂电池需求量的增加也刺激了上游原料产品市场的增长。其中，PVDF锂电池粘结剂作为新能源电池中的重要组成部分，虽然成本占比极低，但是对电池的性能指标、安全性和良品率有决定性作用。

近几年，全球PVDF在太阳能背板、水处理膜、注塑以及涂料领域需求稳定，用于锂电池方面的需求则是快速增长，年需求增长率超过10%。目前PVDF锂电池粘结剂的应用市场主要为动力电池、消费电池以及储能电池，其中，动力电池为主要需求市场，占锂电市场总需求的70%以上。

随着下游应用市场的变化，国内PVDF企业都在根据需求变化调整企业的未来发展战略。

一、外资企业及国产PVDF企业纷纷扩产布局

据产业在线统计，2020年中国PVDF总产能规模为5.5万吨左右，产量约4万吨，常熟阿科玛、常熟索尔维、山东东岳、中化蓝天、巨化以及内蒙古三爱富都进行了产能扩张。在下游需求快速增长的刺激下，2021年国内PVDF预计新增产能为2万吨，总产能达到7.5万吨左右。

2017-2021年F 中国PVDF总产能规模对比（吨）

从供需层面来看，截止2020年中国PVDF锂电池粘结剂总产量不及6000吨，而综合来看，动力电池、消费电池以及储能电池市场对PVDF锂电池粘结剂的总需求约7000吨，部分PVDF锂电池粘结剂产品仍需要进口。

因此，2021年的锂电池市场还将呈现快速增长趋势，预计中国PVDF锂电池粘结剂的总需求量将在8100吨以上。储能电池、消费类电池、动力电池都将继续增长，其中，动力电池增速最快，储能市场发展潜力最大，消费类电池还将稳步增长。

二、各企业PVDF锂电池粘结剂用途产量还将大幅提升

在新能源汽车及3C消费电子的带动下，未来锂电池需求还将维持较高水平增长， 各PVDF企业均在根据市场需求变化大幅调整产品结构。

截止2019年底，从包含外资企业在内的PVDF下游应用市场细分结构来看，涂料用途占比从2017年以前高于80%的市场份额逐渐减少至40%以下，应用市场呈现各种用途产品均衡发展的新局面。其中，PVDF涂料用途占比绝对值依然最高，为36.9%，其次是注塑用途占总产量的21.1%，PVDF锂电池粘结剂用途的占比为19.9%，但增速最高。随着下游需求变化，未来各PVDF企业的产品布局重心还将偏向于毛利率更高的锂电池粘结剂用途产品。

2019年中国PVDF下游应用细分占比（含外资企业）

三、国内企业加速将进军PVDF锂电池粘结剂领域 

当前，国内PVDF产能规模较大，但实际用作锂电池粘结剂的PVDF总产量并不高，仅占PVDF总产量的10%-15%。由于国内PVDF锂电池粘结剂产品在数量和质量上有欠缺，高端PVDF产品仍依赖进口。国内PVDF锂电池粘结剂用途的生产企业也是以外企为主，主要有索尔维、阿科玛、吴羽等。

随着各企业PVDF的产能扩张，实现产量增长的必然要求就是各企业加大对PVDF锂电池粘结剂产品在生产技术方面的研发，以提升企业竞争力。

综上，新能源汽车产销的持续增长还将继续加剧动力电池上游原料产品缺货现象，PVDF锂电池粘结剂需求旺盛或将推动国内高端PVDF产品的国产化进程。对国内PVDF企业来说，这既是机遇也是挑战，如何匹配头部电池企业发展步调，提高产品质量，提升供给能力、严格成本管控，将成为上游原料企业面临的最大考验。